Vietstock Daily 19/02/2025: Tiếp tục rung lắc

Đà tăng của VN-Index bị thu hẹp trong bối cảnh khối lượng giao dịch duy trì trên mức trung bình 20 ngày. Điều này cho thấy áp lực bán mạnh vẫn đang hiện diện khi chỉ số test lại đỉnh cũ tháng 12/2024 (tương đương vùng 1,270-1,285 điểm). Nếu điều này tiếp tục diễn ra trong các phiên tới, khả năng phá vỡ vùng này sẽ không lớn. Hiện tại, chỉ báo Stochastic Oscillator đang tiến sâu vào vùng quá mua (overbought). Nếu tín hiệu bán xuất hiện trở lại và rơi khỏi vùng này thì rủi ro điều chỉnh sẽ tăng cao.

I. PHÂN TÍCH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN CƠ SỞ NGÀY 18/02/2025

- Các chỉ số chính tăng điểm trong phiên giao dịch 18/02. VN-Index đóng cửa tại mốc 1,278.14 điểm, tăng 0.43%; HNX-Index tăng 1.14%, đạt 235.84 điểm.

- Khối lượng khớp lệnh trên HOSE đạt gần 631 triệu đơn vị, giảm 14.7% so với phiên trước. Khối lượng khớp lệnh trên sàn HNX tăng 5.5%, đạt hơn 72 triệu đơn vị.

- Khối ngoại bán ròng trên sàn HOSE với giá trị gần 207 tỷ đồng và mua ròng gần 12 tỷ đồng trên sàn HNX.

Giá trị giao dịch NĐTNN của HOSE, HNX và UPCOM theo ngày. Đvt: Tỷ đồng

Giá trị giao dịch ròng theo mã cổ phiếu. Đvt: Tỷ đồng

- Thị trường lấy lại sắc xanh trên diện rộng trong phiên giao dịch 18/02. Sự trở lại mạnh mẽ của nhóm cổ phiếu trụ giúp VN-Index bứt phá ngay từ đầu phiên, nhanh chóng vượt mốc 1,280 điểm. Tuy nhiên, đà tăng không duy trì trọn vẹn khi lực cầu dần suy yếu kể từ cuối phiên sáng, khiến chỉ số thu hẹp dần biên độ. Từ mức tăng cao nhất hơn 10 điểm, VN-Index kết phiên chỉ còn tăng 5.42 điểm, dừng tại mốc 1,278.14 điểm.

- Về mức độ ảnh hưởng, BVH, HPG và BID là những trụ cột đóng góp nhiều nhất, giúp VN-Index tăng gần 2 điểm. Trong khi đó, chỉ có LPB tác động đáng kể ở phía ngược lại, lấy đi gần nửa điểm của chỉ số chung.

- VN30-Index kết phiên tăng 0.25%, dừng ở mức 1,337.39 điểm. Mặc dù phe mua vẫn chiếm ưu thế lớn với 22 mã tăng, 6 mã giảm và 2 mã đứng giá, tuy nhiên đà tăng đã hạ nhiệt đáng kể về cuối ngày. Phần lớn các cổ phiếu đều kết phiên với sắc xanh nhẹ, chỉ còn lại một vài mã giữ được đà bứt phá tốt là BVH tăng trần, VRE tăng 2.4% và HPG tăng 1.5%. Ở phía ngược lại, LPB chịu áp lực bán mạnh, giảm gần 2%.

Sắc xanh chiếm ưu thế nhỉnh hơn nhưng diễn biến các nhóm ngành vẫn cho thấy sự phân hóa. Nhóm tiêu dùng không thiết yếu xếp đầu bảng với mức tăng 0.65%, khi nhiều cổ phiếu thu hút lực cầu tích cực như GEE (+6.26%), MSH (+2.03%), PLX (+1.31%), TLG (+4.02%), HHS (+4.76%), PET (+1.92%), DRC (+1.05%),… Tuy nhiên, không ít mã vẫn bị sắc đỏ chi phối như PNJ (-1.89%), TNG (-0.43%), HTG (-2.31%), SAS (-1.47%), GDT (-1.39%),…

Nhóm tài chính và bất động sản dẫn dắt chính cho đà bứt phá mạnh mẽ trong phiên sáng nhưng áp lực chốt lời đã khiến mức tăng thu hẹp về cuối ngày, chỉ còn 0.4%. Các cổ phiếu bảo hiểm là điểm sáng nổi bật nhất trong nhóm tài chính, với sự tăng vọt của BVH (+6.9%), MIG (+4.44%), PVI (+2.14%), BMI (+3.81%), BIC (+3.03%), PTI (+2.23%), BLI (+5.05%) và VNR (+4%). Ngoài ra, nhiều cổ phiếu bất động sản cũng ghi nhận giao dịch tích cực như VRE (+2.43%), CEO (+3.01%), DIG (+2.39%), NVL (+1.52%), DXG (+1.03%), DXS (+2.81%) và SJS (+3.04%).

Ở chiều ngược lại, nhóm công nghiệp tiếp tục phải “đội sổ” khi áp lực điều chỉnh vẫn diễn ra trên diện rộng, tiêu biểu như ACV (-2.6%), MVN (-3.43%), HAH (-1.13%), VSC (-3.51%), VOS (-1.21%),…

Đà tăng của VN-Index bị thu hẹp trong bối cảnh khối lượng giao dịch duy trì trên mức trung bình 20 ngày. Điều này cho thấy áp lực bán mạnh vẫn đang hiện diện khi chỉ số test lại đỉnh cũ tháng 12/2024 (tương đương vùng 1,270-1,285 điểm). Nếu điều này tiếp tục diễn ra trong các phiên tới thì khả năng phá vỡ vùng này sẽ không lớn. Hiện tại, chỉ báo Stochastic Oscillator đang tiến sâu vào vùng quá mua (overbought). Nếu tín hiệu bán xuất hiện trở lại và rơi khỏi vùng này thì rủi ro điều chỉnh sẽ tăng cao.

II. PHÂN TÍCH XU HƯỚNG VÀ DAO ĐỘNG GIÁ

VN-Index - Chỉ báo Stochastic Oscillator đang tiến sâu vào vùng quá mua

Đà tăng của VN-Index bị thu hẹp trong bối cảnh khối lượng giao dịch duy trì trên mức trung bình 20 ngày. Điều này cho thấy áp lực bán mạnh vẫn đang hiện diện khi chỉ số test lại đỉnh cũ tháng 12/2024 (tương đương vùng 1,270-1,285 điểm). Nếu điều này tiếp tục diễn ra trong các phiên tới thì khả năng phá vỡ vùng này sẽ không lớn.

Hiện tại, chỉ báo Stochastic Oscillator đang tiến sâu vào vùng quá mua (overbought). Điều này cho thấy rủi ro điều chỉnh ngắn hạn sẽ gia tăng nếu chỉ báo xuất hiện tín hiệu bán trở lại.

HNX-Index - Test lại đỉnh cũ tháng 9 và tháng 10/2024

HNX-Index duy trì đà tăng tốt đồng thời bám sát Upper Band của Bollinger Bands cho thấy tâm lý lạc quan của nhà đầu tư. Hiện tại, chỉ số đang test lại đỉnh cũ tháng 9 và tháng 10/2024 (tương đương vùng 234-238 điểm). Nếu trong các phiên tới, chỉ số giữ vững trên vùng này với khối lượng giao dịch duy trì trên mức trung bình 20 ngày thì đà tăng sẽ càng được củng cố.

Tuy nhiên, chỉ báo Stochastic Oscillator đang tiến sâu vào vùng quá mua (overbought). Nếu tín hiệu bán xuất hiện trở lại và rơi khỏi vùng này thì rủi ro điều chỉnh sẽ tăng cao.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: Chỉ báo Negative Volume Index của VN-Index cắt lên trên đường EMA 20 ngày. Nếu trạng thái này tiếp tục trong phiên tới thì rủi ro sụt giảm bất ngờ (thrust down) sẽ được hạn chế.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại tiếp tục bán ròng trong phiên giao dịch ngày 18/02/2025. Nếu nhà đầu tư nước ngoài duy trì hành động này trong những phiên tới thì tình hình sẽ bớt lạc quan hơn.

III. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 18/02/2025